Reuters технический анализ для начинающих читать онлайн. Технический анализ для начинающих трейдеров

Русское издание книги подготовлено при участии московского офиса компании Рейтер

Издано при содействии ЗАО «Адмирал Маркетс»

Редактор А. Стеценко

Научные редакторы А. Ильин, В. Ионов

Переводчик А. Половникова

Корректор Д. Глоба

Технический редактор И.М. Долгопольский

Выпускающий редактор А.В. Петроградская

Верстальщик А.О. Бохенек

Все права защищены. Никакая часть электронной версии этой книги не может быть воспроизведена в какой бы то ни было форме и какими бы то ни было средствами, включая размещение в сети Интернет и в корпоративных сетях, для частного и публичного использования без письменного разрешения владельца авторских прав.

* * *

К читателям

Уважаемые господа!

Нам приятно представить вам наш новый проект – публикацию серии учебных пособий для студентов российских экономических вузов и начинающих специалистов банковско-финансовой сферы.

Этот проект – продолжение большой образовательной программы по подготовке квалифицированных кадров для финансовых институтов и рынков России и стран СНГ, которую компания «Рейтер» осуществляет на протяжении последних 7 лет.

Сегодня компания «Рейтер» является ведущей мировой организацией по распространению новостей и финансовой информации. В 2001 году компания отметила свое 150-летие.

«Рейтер» не имеет себе равных по количеству, сложности и общему объему информации, поставляемой банкам, средствам массовой информации и постоянно увеличивающемуся числу других деловых подписчиков.

Все ведущие банки мира, брокерские компании и финансовые институты используют эту информацию для осуществления торгов, крупные компании используют ее для изучения рынков и конкурентов, а средства массовой информации всего мира – для создания печатной продукции, теле– и радиопрограмм.

Мы надеемся, что наши пособия будут вам интересны и это станет началом плодотворного сотрудничества с компанией «Рейтер».

С уважением, Рикардо Торрес, генеральный директор «Рейтер AO»

Благодарности

Издатели и Reuters Limited благодарят за неоценимую поддержку в работе над книгой:

Коллина Николсона из Австралийской ассоциации технического анализа – за тщательный обзор книги и конструктивные советы;

доктора Кейта А. Роджерса из Training and Learning Design, написавшего и спроектировавшего первую версию этой книги;

Чарльза Каплана, президента Equity Analitycs Ltd, – за разрешение использовать термины из своего словаря по техническому анализу, приведенные в конце книги;

Хаксу Кима из Pacific Investment Research, Inc. – за использование его списка финансовых рынков мира, приведенного в конце книги;

Асока Марканду, Трейси Кху, Тай Лиам Хви и Майкла Тарлингтона из Reuters Asia Pte Ltd – за поддержку и советы.

Также благодарим Dow Jones & Co. Inc. за предоставление фотографии Чарльза Доу и права ее использования.

Предисловие к русскому изданию

Уважаемые читатели!

Представляем вашему вниманию книгу, изданную при поддержке международной брокерской компании Admiral Markets. Книга «Технический анализ» продолжает цикл «Курс для начинающих» от всемирно известного финансового информагентства Reuters. Компания Admiral Markets предпочитает сотрудничать с профессионалами в своей сфере, поэтому мы решили спонсировать издание всех книг этого цикла на русском языке. В него вошли наиболее востребованные пособия для подготовки трейдеров и аналитиков, которым в дальнейшем придется ежедневно применять свои профессиональные навыки на практике.

Книга, которую вы держите в руках, представляет собой систематизированное руководство по техническому (графическому) анализу биржевых цен. Валютные курсы, динамика стоимости акций, фьючерсов и других финансовых инструментов – вот широкое поле для применения современного технического анализа. Пристальное внимание уделяется практическому использованию изложенных методик и различных технических индикаторов, поэтому книга богата реальными примерами, графиками и пояснениями. Если вы хотите узнать что-то новое, интересное, актуальное о международных финансовых рынках и постичь основные грани мастерства в интерпретации и прогнозировании цен финансовых активов, руководствуясь при этом всеми возможностями технического анализа для принятия высокодоходных инвестиционных решений, то, несомненно, это лучшая книга для вас!

Основная цель компании Admiral Markets – сделать трейдинг на финансовых рынках максимально доступным для всех и для каждого! В связи с объединением компаний Admiral Markets и UMIS стали доступны новые инструменты для работы – CFD на акции российских компаний, индекс РТС, выход на фондовую биржу Российской Федерации и многие другие. Также появилась возможность открывать новые счета системы FX+, абсолютно все сделки по которым регистрируются на Санкт-Петербургской фондовой бирже. К вашим услугам, помимо всего прочего, остается возможность торговли контрактами на разницу цен акций крупнейших корпораций США, котируемых на Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE) и электронной бирже NASDAQ, а также торговля любой из 45 валютных пар, котируемых компанией.

Успешно освоить и протестировать на практике описанные в книге стратегии и примеры вам поможет современный, интуитивно понятный и многофункциональный торговый терминал MetaTrader 4, который вы можете бесплатно скачать на сайте нашей компании. Реальный или демонстрационный (учебный) счет открывается за 5 минут в режиме онлайн из любой точки мира. Требования к минимальному размеру депозита по прежнему отсутствуют, и торговлю можно начать с $10–50. Мы принимаем банковские переводы, платежи кредитными картами, электронные валюты.

В 2007 году была разработана уникальная бонусная программа Admiral Club™, участниками которой на данный момент стали тысячи наших клиентов. Ежегодно для всех желающих компания также организует международные конкурсы трейдинга с солидными призовыми фондами. Торгуя на демосчетах виртуальными деньгами, вы можете заработать реальные денежные призы!

Компания Admiral Markets с 2006 года состоит в Комиссии по регулированию отношений участников финансовых рынков (КРОУФР), а также имеет лицензию биржевого посредника № 1203, которая выдана Федеральной службой по финансовым рынкам без ограничения срока действия. Кроме того, с 2009 года деятельность нашей компании лицензирована в Европейском союзе и регулируется единым финансовым законодательством ЕС, в том числе новейшей директивой «O рынках финансовых инструментов» (MiFID). Управление по финансовому регулированию и надзору Эстонской Республики (FSA) выдало нашему центральному представительству в Европейском союзе, компании Admiral Markets AS, лицензию на осуществление основных видов инвестиционной и брокерской деятельности, в том числе на валютном рынке Forex, на рынках акций, фьючерсов и контрактов на разницу цен (CFD). Лицензия (№ 4.1–1/46) является действительной во всех 27 странах – участницах Евросоюза.

Компания также занимается активным продвижением образовательных курсов и практических программ обучения, созданных специально для повышения уровня знаний и опыта начинающих трейдеров. Во всех офисах и представительствах Admiral Markets регулярно организуются бесплатные семинары и курсы, цель которых – улучшить навыки трейдинга действующих игроков и показать все реальные возможности рынка Forex тем, кто не сталкивался с ним ранее. Для самостоятельного же изучения финансовых рынков в компании UMIS предлагается бесплатный пакет дистанционного обучения, который вы можете подключить в личном кабинете (http://www.umis.ru).

Информация для справок и контакты компании

Корпоративный сайт Admiral Markets: http://www.forextrade.ru

Корпоративный сайт UMIS: http://www.umis.ru

Телефоны единой справочной службы:

8-800-555-75-08 (по России – бесплатно),

8-495-775-75-08 (Москва).

Адрес центрального представительства в России:

123317, Москва, Пресненская наб., д. 10,

блок С, башня на набережной, оф. 568.

Прежде чем вы начнете…

Для кого написана эта книга?

Эта книга написана, чтобы ознакомить с методами технического анализа самые разные группы читателей: трейдеров, сотрудников бэк-офисов, преподавателей, менеджеров, частных инвесторов, стремящихся научиться использованию технического анализа для реализации торговых стратегий. Любой, начинающий изучение технического анализа, сможет использовать эту книгу как фундамент. Технический анализ – непростая дисциплина, поэтому читателям этой книги в будущем, возможно, понадобится изучить еще множество книг.

Практически каждый новичок сталкивается с проблемой – с какого учебника начать осваивать азы торговли на Форекс? Редакция TradeHow разобралась в этом вопросе и составила список самых интересных бестселлеров по теханализу.

Лучшие учебники

Трейдинг – достаточно обширная и сложная для понимания область знаний. Первоначальный этап образования – технический анализ, именно с него начинается путь к успеху. В учебниках по этой теме главное – доступный, понятный для простого обывателя язык, который постепенно уводит ученика вглубь специфики трейдинга.

«Курс для начинающих» от Reuters

Обложка учебника.

Основы технического анализа, представленные популярным финансовым агентством Reuters, изложены именно для новичка. Здесь нет сложной терминологии, любые непонятные для начинающего трейдера выражения подробно разъяснены.

Учебник содержит 3 основных раздела:

Обратите внимание! Из всех форекс брокеров, работающих на территории РФ, критериям действительно качественной компании удовлетворяют немногие. Лидером является – Альпари!

Более 20 лет на рынке Форекс;
- 3 международные лицензии;
- 75 инструментов;
- быстрый и удобный вывод средств;
- более двух миллионов клиентов;
- бесплатное обучение;
Альпари - это брокер №1 по версии Интерфакса! Все, что необходимо для начала - просто зарегистрироваться на сайте!

Основы теханализа. Описаны его возможности и сфера применения.
Перечень базовых графиков, способы их построения и использования.
Индикаторы и их сигналы.

Теория дополнена практическими заданиями. Обычно после каждого раздела новичку предлагается выполнить задачу, например, назвать методики для определенного сегмента рынка, или построить конкретный график линейного типа. По мере углубления знаний, задачи становятся все более сложными.

Основой для книги стали зарубежные учебники, написанные на английском языке.

Книга выпускается в двух версиях:

Печатная. Ее можно купить в обычных книжных магазинах.
Электронная. Ее можно скачать бесплатно или купить в онлайн-библиотеке.

Для справки! Учебник, выпущенный в 2001 году, по словам пользователей, пестрит опечатками. Трейдеры советуют искать именно 3-е издание, самую новую версию.

«Технический анализ. Просто и ясно» от Майкла Н. Кана

Оформление одного из изданий учебника.

Книга представлена для российских читателей в переводе от А. Куликова в 2008 году, оригинальное название учебника «Technical Analysis Plain and Simple».

В предисловии к учебному изданию описаны 3 основные цели:

Научить азам технического анализа.
Помочь избежать убыточных сделок даже на начальном этапе.
Обучить профессиональному языку трейдеров.

Автор постарался донести до читателей основы, необходимые для начала осмысленной торговли. Каждый термин четко разъяснен, иногда для объяснения какого-либо понятия дается подробное пояснение размером в несколько абзацев.

Повествование проиллюстрировано большим количеством графиков, схем. Отличительная особенность учебника — отсутствие лишнего, никаких отступлений от темы в виде воспоминаний или рассказах об ошибках автора.

Практическая часть учебника описана на основе торговли акциями, однако Майкл Н. Кан успокаивает новичка, утверждая, что представленные методы торговли допустимы на любом рынке, то есть еще раз подтверждается универсальность технического анализа.

После заключения в книге представлен словарь аналитического сленга.

Заказать учебник можно в печатном варианте в онлайн-магазинах, цена ее варьируется от 700 до 1800 рублей, или же скачать бесплатно.

«Технический анализ. Полный курс» от Дж. Швагера

Джек Швагер – успешный трейдер, который известен многим как автор цикла учебников в помощь начинающим и уже опытным трейдерам. Учебник переведен с английского языка, в Америке издание известно под названием «Technical Analysis».

Учебник, по словам трейдеров, дает наиболее полное и точное представление о трейдинге. Книга разделена на 5 частей.

В целом, учебник рассматривает 4 вида технического анализа:

компьютерный;
свечной;
графический;
волновой.

Отдельного внимания при этом требует большое количество примеров убыточных и прибыльных сделок, пояснение к каждой схеме и графику дает лучше понять новичку основы торгов.

Стоимость книги в печатном варианте в твердом переплете достигает 2000 рублей, электронное издание обойдется в разы дешевле, в 120-220 рублей.

Интересно! Печатная книга, довольно толстая, весом в 1,5 кг, переиздавалась с 1995 года более десятка раз, и до сих пор пользуется популярностью у новичков торговли.

«Технический анализ от А до Я» от Ст. Акелиса

Учебник по теханализу от Ст. Акелиса.

Стивен Акелис одним из первых, еще в 70-х годах прошлого столетия освоил компьютерный анализ финансовых рынков. В книге с оригинальным названием «Technical Analysis from A to Z» описаны все основные понятия и методики, необходимые начинающему трейдеру.

Учебник разделен на 2 части. В первой — дается основная терминология с пояснением, даже начинающий трейдер сможет понять важные определения. Во второй — представлены основные модели графиков, индикаторов, их необходимость в определенной ситуации. Также к каждому варианту дается краткий отзыв автора с описанием достоинств и недостатков.

Книгу, в которой содержится 366 страниц и море полезной информации, можно скачать бесплатно на некоторых сервисах, специализирующихся на предоставлении информации трейдерам, или же приобрести по цене от 700 до 1300 рублей.

Технический анализ — новая наука, Томас Демарк

Автор книги известен многим как серый кардинал торговли, еще в 1970 году он стал ведущим аналитиком компании National Investment Service. По мнению Демарка, без базовых знаний, определенных навыков в торговле и наличия чувства меры, ни один трейдер не сможет добиться успеха.

В книге с оригинальным названием «The New Science of Technical Analysis», каждый трейдер с разным уровнем подготовки, найдет массу полезных советов, вся информация представлена благодаря самостоятельному опыту автора. Многие аналитики считают, что Демарку удалось показать технический анализ с новой, неизведанной стороны.

Методики прогнозирования рыночной ситуации и анализа, разработанные и проверенные на протяжении четверти века самим автором, взяты на вооружение многими трейдерами, которые уже достигли неплохого результата в торговле. Для использования предлагаются такие инструменты как квалификаторы прорывов, определение ложных и истинных перебоев уровней. Для новичков это издание должно стать настольной книгой, оно поможет с самого начала применять разумные тактики.

Любой успешный трейдер должен обязательно знать азы теории теханализа и уметь грамотно использовать его на практике. Без этого ни о каком стабильном доходе речи не идет. Поэтому стоит начать с любой книги из этого списка, а затем уже повышать свой профессионализм с помощью других источников.

Фундаментальный и технический анализ для начинающих трейдеров — обязательные пункты в программе обучения. Все дело в том, что добиться успеха и получить прибыль в торговле на фондовом и валютном рынке можно только в том случае, если участник торгов понимает, в какую сторону и по каким причинам движется цена актива, и как будут развиваться события в дальнейшем.

Фундаментальный анализ устанавливает связь этого движения с внешними воздействиями, такими как природные катаклизмы, важные политические события, новости мировой экономики. Для понимания этот вид анализа достаточно прост, но сложен для освоения и применения, поскольку для уверенного прогнозирования необходим значительный опыт и учет множества факторов.

В этом отношении технический анализ , работающий только с ценой торгового инструмента несколько проще. Хотя на первых порах его восприятие может оказаться сложным, прежде всего, за счет применения множества математических методов и алгоритмов. В дальнейшем, использование его методик и технологий станет привычным и поможет стабильно зарабатывать на любых рынках.

Книги по техническому анализу

Технический анализ – тема достаточно сложная для самостоятельного изучения. Применяемые в нем модели и методы имеют множество нюансов, которые требуют учета при рассмотрении рыночной ситуации и принятии решений. Естественно, те, кто посещает оффлайн или онлайн различные курсы для новичков, предлагаемые брокерами, специализированными компаниями или ресурсами, независимыми трейдерами проходят и обучение техническому анализу, где получают конкретную информацию в обработанном виде.

Это хороший путь, однако, он связан с необходимостью соблюдать жесткое расписание занятий и, чаще всего, является платным.

Желающие пройти обучение бесплатно и получить высокий уровень качественных знаний должны ориентироваться на хорошие книги по данной тематике. Таких в Интернете с избытком. Прежде всего, следует обратить внимание на такие, ставшие настоящей классикой труды, как:

«Технический анализ от А до Я» Стивена Акелиса.
«Технический анализ» Майкла Н. Кана.
«Технический анализ фьючерсных рынков: теория и практика» Джона Мэрфи.

Но, к сожалению, далеко не все они излагают информацию столь доступно, как это делает любимой многими серия книг от издательства Диалектика «..для чайников».

Для новичков, желающих быстро освоить трейдинг с использованием технического анализа, есть отличный вариант – книга Рейтерс «Технический анализ: курс для начинающих». Она входит в серию «Reuters для финансистов» и позволяет ознакомиться с началами технического анализа всем желающим, даже не имеющим начального уровня специализированных знаний. Скачать книгу в формате pdf можно на множестве сайтов.

После знакомства с ней гораздо легче будет восприниматься любой, ориентированный на знающих начала технического анализа трейдеров, видеокурс и отличные книги таких специалистов, как Александр Элдер, Билл Вильямс, Томас Дорси, Ральф Элиотт и др.

Суть технического анализа и его основные положения

Технический анализ представляет собой особый подход к рассмотрению происходящих на рынке процессов и прогнозированию его поведения в будущем.

В отличие от фундаментального , который учитывает воздействие внешних факторов, он основан исключительно на изучении поведения цены актива в прошлом . Для трейдера, использующего технический анализ, никакие другие факторы, кроме цены , значения не имеют.

Основан такой подход на нескольких аксиомах, сформулированных Чарльзом Доу. В настоящее время этот вид анализа использует три главных постулата:

Цена учитывает все. Это означает, что динамику поведения цен определяет все множество данных и факторов – спрос и предложение, экономические новости и политические события. Соответственно, ни в каких дополнительных сведениях трейдер не нуждается – все прогнозы можно сделать, только анализируя цену.
На рынке существуют тенденции (модели, тренды). Цена движется не хаотически, а имеет определенную логику поведения. Соответственно, распознавая такие модели, участник торгов может с высокой долей вероятности получить достоверный прогноз.
История повторяется. Существует высокая доля вероятности, что однажды сложившаяся в определенных обстоятельствах модель, при похожих начальных данных будет реализована вновь. Поиск такой модели и использование ее для совершения операций на рынке и является целью технического анализа.

Плюсы и минусы ТА

Такое понимание технического анализа определяет его основные достоинства и недостатки.

К достоинствам способа относятся:

Универсальность — одинаковые подходы и математический аппарат могут быть использованы для любых рынков и активов – торговли акциями, сделок на рынке Forex, работы с бинарными опционами и фьючерсными контрактами и т.д.
Объем фактических данных — анализ может проводиться на всей доступной истории торгового инструмента, позволяя получить максимально жизнеспособные модели, работающие в течение длительного времени.
Разнообразие инструментария — для обработки данных могут быть использованы любые доступные методы, от строгих математических соотношений до вероятностных и других инструментов, например из области статистики, теории нейронных сетей и др.
Простота использования — после разработки соответствующих алгоритмов расчетов применять их и пользоваться результатами их работы может практически каждый трейдер.
Точность – в работе используются только фактические данные, причем транслируемые в реальном времени или с малой задержкой.

Существенные недостатки технического анализа:

При интерпретации результатов анализа невозможно избавиться от субъективных факторов – каждый трейдер делает собственные выводы.
Со временем поведение масс участников торгов подвергается изменениям, из-за чего некоторые модели утрачивают актуальность и появляются новые.
В результате технического анализа можно говорить только о вероятности развития событий , но утверждать, что такое поведение цены будет непременно иметь место, невозможно.

Кроме того, нельзя забывать, что усложнение алгоритмов и методов анализа требует применения мощных вычислительных систем, а точность и оперативность поступления информации имеют первостепенное значение.

Виды и инструментарий технического анализа

Трейдеру, решившему использовать в работе технический анализ, необходимо знать его основные виды. До недавних пор выделяли только:

Графический.
Индикаторный.

Первый основан на построении (поиске) на графике цены по определенным правилам графических объектов:

Трендовых линий , отражающих направление развития тенденций.
Уровней поддержки и сопротивления , на которых проявляется особое поведение инструмента (используются различные методы, в том числе Фибоначчи, Ди-Наполи, Ганна и пр).
Ценовых каналов (в том числе, динамических, например регрессионных) в которых происходит движение цены.
Распознавание паттернов и их подтверждение.

Индикаторные методы используют математические обработки исторических котировок, в результате применения которых движение ценового графика преобразуется к определенного вида кривым. Они получили название индикаторов. Индикаторы имеют характерные точки и участки (зоны), а поведение их более прогнозируемо. На основании их поведения трейдер делает прогноз поведения цены.

В настоящее время разработаны тысячи различных индикаторов, большинство из которых можно отнести к следующим видам:

Трендовые, отражающие появление и развитие тенденций.
Осцилляторы (опережающие, дифференцирующие), на основании поведения которых можно сделать выводы об изменении направления движения цены.
Индикаторы объема.

Поскольку анализ индикаторов производить значительно проще, на их основе легко создать стройную торговую систему.

В настоящее время с увеличением мощностей вычислительной техники, используемой для анализа рыночной ситуации, арсенал методов технического анализа пополняется. Кроме графического и индикаторного современный трейдер может использовать

Статистические и вероятностные методики.
Теорию и методы нейронных сетей, в том числе достаточно сложных.

Большинство методов перестало существовать в чистом виде. В сети появилось множество разработок (индикаторов) для различных терминалов, которые реализуют, например, построение уровней Фибо или каналов регрессии в реальном времени.

Словом, технический анализ превратился в мощный, доступный каждому инструмент.

Более того, поскольку правила торговли с использованием методов технического анализа значительно проще поддаются формализации, появилась возможность создания механических торговых систем (МТС). Такие «торговые роботы» могут заключать и сопровождать сделки без участия человека. Это позволят обеспечить строгое выполнение правил стратегии, убрав субъективный фактор.

Основной их проблемой (точнее, проблемой их разработчиков) остается точная идентификация моделей поведения цены и изменяющаяся со временем реакция рынка на различные наборы факторов.

Технический анализ становится тем инструментом, который поможет новичку ориентироваться в непростой рыночной ситуации. При этом, кроме понимания поведения цены, он даст возможность формализовать на более понятном уровне правила торговых систем. А даже относительно простая стратегия, предсказывающая с высокой вероятностью развития, при минимуме сделок и уровне риска принесет ощутимую реальную прибыль.

Про технический анализ написано больше всего материала по Форексу. Связано это с большим желанием трейдеров из хаоса сделать правила торговли, найти закономерности. Частично это получилось сделать лишь небольшой группе трейдеров. В этой статье мы поговорим про различные подходы технического анализа.

1. Что такое технический анализ

Технический анализ - это самый распространенный подход к построению торговых стратегий и анализу финансовых рынков, основывающейся исключительно на поведении цены в прошлом

Можно напридумывать много различных определений. Главная суть технического анализа в том, что трейдер принимая решения в покупке или продаже больше ничем не оперирует, кроме цены. Таким образом, нет необходимости в изучение многих макроэкономических факторов.

В основе технического анализа лежат следующие аксиомы (постулаты):

В цене уже учитано все
Цена имеет свойство цикличности и повторения
На рынке бывают тренды

Впервые про методы технического анализа начал писать трейдер Чарльз Доу. Он же считается ее основателем. В своих теориях и подходах Чарльз рассмотрел много интересных закономерностей, некоторые из которых используются современными трейдерами до сих пор.

2. Подходы в техническом анализе

Есть множество различных подходов к изучению технического анализа.

Тренды
Индикаторы
Графические модели
Свечной анализ (японские свечи)
Анализ цен на основе теории Эллиотта

2.1. Тренды - построение линий

Технический анализ без прорисовки линии тренда большая редкость. Если открыть какой-нибудь вебинар по анализу рынка, то наверняка там будут присутствовать различные линии.

Тренды строятся в виде линий "на глаз". В случае восходящего тренда ищутся последовательные восходящие точки минимума и через них проводится линия. В каждой книге по техническому анализу этому подходу посвящается целый раздел. Хотя реально строить стратегию и торговать по линиям трендам невозможно. Это связано с тем, что линия строится уже на истории цены. По мере развития движения цены она будет как ускоряться, так и замедляться. Пока инвестор будет ждать 100% сигнал на вход, то тренд к этому времени заканчивается.

2.2. Индикаторы и осцилляторы

С массовым появление компьютеров важную роль в техническом анализе стали приобретать индикаторы. Их на данный момент столько, что и не перечислить. Есть трендовые, есть осцилляторы, есть основанные на объемах и т.д. Но идеального пока никто не придумал и видимо никогда не придумают.

Каждый индикатор строится всего лишь на пяти значениях, которые доступны каждому трейдеру для просмотра:

Цена открытия
Цена закрытия
Максимум
Минимум
Объем

Главная идея торговых стратегий на индикаторах опирается на их показания. Есть понятие "перекупленность", "перепроданность". Если какой-то осциллятор вошел в эту зону, то аналитики будут советовать открывать позиции в противоположную сторону. Иногда это будет давать плюс, но иногда и минус.

Наибольший интерес для трейдеров представляют самые классические индикаторы:

Скользящие средние (самый популярный)

2.3. Свечной анализ (японские свечи)

Представление биржевых графиков в виде Японских свечей (баров) является классическим вариантом в техническом анализе. Это огромное и интересное направление для изучения. Есть даже целые книги посвященные исключительно им.

Японские свечи хороши тем, что показывают сразу 4 основных параметра: открытие, закрытие, максимум и минимум в единицу времени. Этим она является гораздо удобнее, чем линия цены на графике

На основе Японских свечей строятся "свечные модели " (паттерны). Это графические ситуации на графике, которые являются предвестниками каких-то движений. Например, смена тренда, зарождение или продолжение движение. Таких паттернов существуют десятки.

Например, паттерн "звезда Доджи" является предвестником к понижению

Японские свечи - это прекрасная тема для изучения, но они никогда не смогут стать Граалем. У них много ложных сигналов, поэтому нельзя строить свою торговую систему исключительно на них.

2.4. Графические модели

Чартисты (люди, которые изучают подробно колебания цен) внимательно отыскивают различные графические фигуры на графике . Как показывает практика, поведение цен циклично на рынках, поэтому зачастую история повторяется, рисуя одни и те же графические модели.

На графиках часто возникают графические модели (особенно на крупных таймфреймах h4 и d). Во время торговли сложно заранее понять, что будет за фигура. Трейдер может проводить анализ лишь по завершению формирования фигуры, а это может быть уже слишком поздно для входа в сделку, т.к. цена ушла далеко.

Графических моделей придумано очень много. Рассмотрим популярные

Коррекционные движения после роста и дальнейший пробой в сторону тренда - это наиболее часто встречающиеся фигуры.

Ларри Вильямс в своей книге "Долгосрочные секреты краткосрочной торговли" крайне негативно относится к подобным фигурам. Он уверен, что если строить график на основание подбрасывания монеты, то и в нем можно отыскать подобные фигуры, а значит основывать торговую стратегию на них бессмысленно.

2.5. Пробой уровней

Пробои линий сопротивления и поддержки регулярно встречаются на рынках. Большинство пробоев ложные, но истинные могут принести большие деньги. Многие торговые стратегии основаны на пробоях.

Приведем примеры.

После истинных пробоев следует сильное движения цены в сторону пробоя. На этом можно делать неплохие деньги, но такие ситуации бывают несколько раз в год.

По статистике самые прибыльными торговыми роботами являются пробойные. Рекомендую прочитать про этот вид стратегий в отдельной статье:

2.6. Волны Эллиотта

Теория основанная на волнах Эллиотта носит больше теоретический характер. Главная идея в том, что любое движение на рынке состоит из нескольких фаз. Каждая фаза характеризуется размером движения и временем.

Причем волна Эллиотта на понижение и на повышение имеют те же самые стадии развития. В свою очередь каждая локальная волна также состоит из маленьких волн.

В реальных торгах сложно отыскать эти волны Эллиотта, а тем более открывать позиции на основании этих данных, поэтому этим подходом мало кто пользуется. Лишь профессиональные трейдеры в состоянии искать точки входов/выходов по волнам. Новичкам не рекомендую заниматься этой теорией.

3. Книги по техническому анализу

Чтобы хорошо разбираться в техническом анализе необходимо прочитать не одну книгу. Благо их очень много по состоянию на 2018 год.

Технический анализ фьючерсных рынков: теория и практика (автор Джон Мэрфи)
Технический анализ. Полный курс (автор Джек Швагер)
Технический анализ от А до Я (автор Акелис Стивен)
Биржевые секреты (автор Линда Рашке)
Технический анализ (автор Майкл Н. Кан)
Межрыночный технический анализ (автор Джон Мэрфи)
Метод графического анализа крестики-нолики (автор Томас Дорси)
Малая энциклопедия трейдера (автор Эрик Л. Найман)
Торговый хаос (автор Билл Вильямс)
Учебник по дейтрейдингу (автор Льюис Борселино)

Смотрите также видео про технический анализ.

Основа внутридневной торговли - это технический анализ. Для начинающих трейдеров самое важное - начать с его освоения. Благодаря техническому анализу можно научиться понимать графики и прогнозировать изменения цены.

Что это такое

Технический анализ - это подход, основанный на работе с различными графиками, осцилляторами и информацией, связанной с историей цены. Без него невозможны адекватная торговля, прогнозирование стоимости валют и понимание рынка.

Включает в себя множество методов, например, фигуры технического анализа, способы отображения информации (японские свечи, бары, линии, область, индикатор Хейкен Аши и т. д.), а также сотни популярных индикаторов, инструментов для рисования поверх графиков и многое другое. Его суть в том, что трейдер находит определенные закономерности в доступной информации, и на основе этого рождается прогноз.

Где нужен технический анализ

Он может работать практически везде: валютные, срочные и фондовые рынки, ресурсы, товары - в общем, любые данные, нанесенные на график. Зачем он нужен? Чтобы прогнозировать дальнейшее поведение цены. Например, если взять валютную пару евро/доллар и данные по ней за определенный период, то на их основе можно выстроить прогноз поведения цены в будущем. Нет принципиальной разницы, с какими инструментами торговли вы будете работать: фьючерсами, опционами или даже с - ваш помощник.

Начало обучения

Технический анализ для начинающих - это головная боль. Изучать его можно и нужно бесконечно, в течение всей работы, связанной с трейдингом. Если вы выбрали этот путь, то необходимо совершенствоваться постоянно.

Работа достаточно тяжелая и требует усердия. Бесконечные графики, цифры, различные дополнительные инструменты, программы, роботы и многое другое - всё это технический анализ. Курс для начинающих трейдеров должен содержать хотя бы основы, а именно: японские свечи, трендовые линии, поддержку и сопротивление, самые простые индикаторы, понятие таймфрейма и некоторые другие вещи.

Виды графиков

На самом деле их не так много. Самый популярный вариант - японские свечи. К слову, они появились ещё до того, как зародился трейдинг, биржи и вообще интернет. Второй вариант - бары. Это такие полосочки с чёрточками. Они чем-то похожи на свечи, но имеют другой внешний вид, хотя демонстрируют цену открытия и закрытия точно так же. Есть и более простой вариант, который так любят новички, но он практически бесполезен. Это обычная линия. На ней толком ничего не видно, отслеживать какие-либо фигуры технического анализа практически нереально, максимум можно понять текущее направление цены. Тем не менее любые варианты имеют право на жизнь. Есть и другие более экзотичные виды графиков, однако они непопулярны.

Таймфреймы

Многих отпугнёт такое сложное иностранное название. Тем не менее без этого невозможно разобраться. В терминале вашего брокера или на стороннем ресурсе у каждого актива есть свои периоды отображения информации. А именно:

1 минута (M1).
5 минут (M5).
15 минут (M15).
1 час (1H).
4 часа (4H).
1 день (1D).

В зависимости от вашего поставщика услуг эти периоды могут быть немного другими, но выше были приведены самые общепринятые и используемые на сегодняшний день. Желательно прочитать о взаимосвязи этих периодов и понять, что младшие формируют старшие. Так что без этого никак.

Тренды

Это направления цен. У цены может быть всего два направления, а именно тренд вверх и вниз. Однако есть ещё боковые движения. Это своего рода неопределенность, когда цена колеблется и не может выбрать направление. Кроме того, у трендов бывают откаты. Это когда цена идёт, например, вверх, но она не может делать это непрерывно, и происходит небольшое снижение. Это нормальное явление, как и рыночный шум. Золотое правило трейдинга - торговать только в соответствии с направлением цены.

Индикаторы

Это уже сложнее. Технический анализ для начинающих - это непростая штука. А когда речь заходит о различных графических индикаторах, то становится ещё труднее. Далее будут перечислены самые популярные индикаторы:

Индекс относительной силы (RSI).
Стохастический осциллятор.
MACD.
Волны Боллинджера.

Каждый из них имеет свои задачи, поэтому рекомендуется изучить каждый в отдельности. Попробуйте поискать информацию о данных индикаторах отдельно или воспользуйтесь справкой, которую часто предлагают брокеры в своих платформах. Данные инструменты часто используются в торговых стратегиях, но их существует бесчисленное множество в различных комбинациях и вариациях.

Напутствие

Если вы решили всерьез заниматься валютной торговлей, то читайте литературу и форумы, изучайте различные и прочую информацию. Как вы уже поняли, самое важное - это технический анализ для начинающих. Книга о чем-то одном не даст новичку общей картины, поэтому лучше всего искать информацию на форумах и в различных школах.